CryptoDCA：去中心化定投的创新实践

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随着加密货币市场的蓬勃发展，投资者们越来越渴望一种既安全又便捷的定投方式。今天，我们将带您深入了解 CryptoDCA——一个由 LXDAO 孵化、Bob 出资的去中心化定投工具。它不仅简化了定投流程，还以其透明性和去中心化特性解决了传统定投的诸多痛点。让我们一起探索 CryptoDCA 改变我们的投资策略，并展望其未来的发展方向。

11 月 6 日，LXDAO 分享会如期展开，邀请了 CryptoDCA 的 PM Emptyman  作为嘉宾，围绕 CryptoDCA 产品和以定投为例的投资行为等话题展开了热烈讨论。本次线上活动吸引了上百名观众的参与，直播间交流火热，反响热烈。

👏错过现场的小伙伴可以戳以下链接看回放：

https://meeting.tencent.com/crm/l7GmA7dl24

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CryptoDCA 介绍

• 主持人 古忆

CtyptoDCA 这个产品是在 LXDAO 内部发起并且孵化由 Bob 出资的，目前已经上线了。随着加密市场的发展，越来越多的投资者开始关注到去中心化的定投方式。CryptoDCA 就是希望能够通过去中心化的方式，让用户能够轻松透明的进行加密货币定投来解决传统定投当中的痛点。

• Emptyman

今天很高兴为大家带来这个 CryptoDCA 的介绍以及定投相关知识的一些分享。在这个正式开场之前，我想和大家分享个故事。

在国内最早的这个比特币论坛，也就是巴比特上有一个叫做手中无比特的人。他从 2015 年的 3 月 16 号开始进行定投计划是每周定投价值 1000 元人民币的比特币。并公开了三个比特币的地址。在此后的两年的整个的定投过程中。他对比特币有过一些怀疑，但是这件事定投这件事，他一直是在进行。

最后，他的成果是在付出了总成本 11 万元的人民币后，收获了 44.31 枚比特币。比特币的价格最高的时候，它的收益率达到了将近 5000%，堪称定投成功的一个典范吧。不过，他在 2017 年的 2 月就终止了定投。

这是一个非常成功的定投比特币的案例，我相信大家可能也都听过。我想肯定有人就会想觉得这个故事。是不是太偶然了，或者是里面有太多运气的成分。在我们的调研当中，很多人会说，我怎么定投我就血亏了，或者是已经没有钱定投了，没有子弹之类的话。其实这件事它是很正常的，因为定投这个行为它本身，它就不是一个简单的在一个固定的时间投入固定的金额来购买某种资产的一个行为。不过要在继续和大家讨论事情之前，先让我们来看看我们今天的主角，也就是我们的这个链上定投的这个工具。

CryptoDCA

https://crypto-dca-website.vercel.app/

大家现在进入的是我们这个产品的界面。主要就是两个方面的功能。一个大的方面的功能，是制定计划，也就是我们在这里能看到的 Create Your First DCA Plan 的这个功能。还有一个大的方面就是管理整个计划的功能。

创建计划功能简介

现在我们先来看一下创建计划这块。我们先来看  select coin 也就是我们要去定投的加密货币。现在我们的这个版本给出的其实是两个选择，一个是以太坊，一个是 BTC。为啥要选择这两个，其实也很简单，因为这两个其实还是目前市场上最稳健的这个两种投资的选项和标的。

BTC，被誉为数字黄金，尽管波动剧烈，但长期趋势向上。由于技术限制，我们目前仅支持 WBTC，它虽然存在托管和智能合约风险，但价格走势与 BTC 基本一致，且由于部署在以太坊上，交易速度更快，流动性也更好，还能参与 Defi 活动。ETH 作为以太坊的原生代币，无需赘述。

接下来，我们来看“总授权金额”的设置。用户选择 USDT 或 USDC 作为支付方式后，系统会显示钱包中这两种代币的余额（例如 189.2 USDT 和 0 USDC），避免用户盲目填写超出余额的金额。

然后是“每期投入金额”，即每次定投的金额。设置该金额时，需考虑总授权金额和定投周期。

定投周期选项包括：每小时、每 4 小时、每 8 小时、每 12 小时、每天、每周、每两周和每四周。我们特别推荐每四周（相当于每月）的周期，因为它与大多数人的工资发放周期相符，方便用户利用稳定币工资进行定投储蓄。许多 Web3 组织发放稳定币作为酬劳，缺乏养老或福利机制，我们希望通过这个功能，为用户提供一个 Web3 世界的长期储蓄和投资方案。

最后，交易滑点默认设置为 0.5%，以防止价格剧烈波动造成损失，未来可能允许用户自定义滑点。接收钱包默认设置为用户自身钱包，也可修改为其他钱包。

在设置了所有这些之后的话会在这里进行一个计划的总览，然后让我们看我们这计划总体执行是一个什么样的情况，这就是设置计划。

定投管理功能介绍

Emptyman

接下来，我们介绍定投计划的管理功能。前面我们讲解了计划的创建功能。目前系统部署在 OP 上。

计划管理功能主要包含两部分：

1. 总体计划视图: 此视图显示所有定投计划的汇总信息：

• 总投入 (Total Essence): 你已投入的总金额。

• 总收益 (Total Return): 所有计划的总收益。例如，如果你定投了 100 个 WBTC，现在价值上涨了 3.7 元，这里就会显示 + 3.7 元；亏损则显示负数。

• 交易次数 (Total Transaction): 你进行的总交易次数。

• 收益率: 所有计划的整体收益率（例如 3.72%）。

• 剩余预算 (Remaining Budget): 你账户中剩余可用于投资的金额。例如，如果你之前执行过一次 100U 和一次 50U 的定投，现在剩余 56U，这里就会显示 56U。

2. 单个计划卡片: 每个定投计划都显示在一个卡片中，包含以下信息：

• 投资标的: 你选择的投资资产（例如 WBTC）。

• 计划状态: 显示计划是正在运行 (Running) 还是已暂停。你可以随时暂停或继续计划。

• 总投入 (Total Accent): 该计划已投入的总金额。

• 总收益 (Return): 该计划的总收益。

• 收益率: 该计划的收益率。

• 每期投入金额: 每次定投的金额。

• 定投周期: 每次定投之间的时间间隔（例如，每四周一次）。

• 剩余时间 (Remaining Time): 包含两个信息：剩余定投周期数 (Cycles) 以及剩余总时间 ( 例如，还剩一轮，即四周 )。

• 剩余预算 (Remaining Budget): 该计划剩余可用于投资的金额（例如，还剩 50U）。

• 投资历史 (Investment History): 详细记录每次定投的交易信息，包括日期、时间、金额、购买的资产数量以及交易哈希值（例如，2014 年 11 月 3 日下午 4:58 定投 50U  WBTC）。

• 单位数量 (Unit): 每次定投的单位金额（例如 50U）以及实际购买到的资产数量。

我们的定投计划管理功能旨在帮助你更好地管理个人财务。通过这个功能，你可以清晰地了解你的投资情况，包括已投入金额、收益、剩余资金等，从而更有效地规划你的投资策略。

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自由提问

你们获取价格数据的方式是什么，以及定投应该考虑哪些因素？

Emptyman：我们通过 Uniswap 的 API 接口获取价格数据。

很多人误以为定投就是简单地设置一个固定的时间点和金额，但实际上，定投远不止这些。在开始定投之前，我们需要考虑几个关键点：

1. 设定投资目标：

   在开始定投之前，我们需要设定一个明确的投资目标。比如，你打算投资 100U 或 1000U 的 USDT 或 USDC。

2. 设定止盈止损点：

设定完投资目标后，你还需要设定一个预期，比如你希望在价格上涨到多少时卖出，或者下跌到多少时撤出。这是非常重要的，因为任何投资都需要有明确的战略目标和规划。设定好预期收益和可承受的亏损。你需要根据资产的走势，预估一个合理的止盈点和止损点，避免盲目投资。任何投资都应该有目标和计划，特别是涉及真金白银的投资。

3. 选择投资标的：

接下来，你需要选择一个好的投资标的。目前我们提供 ETH 和 WBTC 作为投资选项，它们都是不错的投资标的。

4. 资金分配：

你还需要考虑总投资金额和每期投资金额对你财务状况的影响。比如，如果你每月可支配的资金是 1000U，而你计划投资 900U，这可能会影响你的其他财务计划和抗风险能力。

4. 长期视角：

定投是一个长期行为，它通过时间的积累来摊薄成本，降低风险，并最终体现投资价值。因此，定投需要耐心和长期的投入。

简而言之，定投不仅仅是设置一个时间和金额，它需要策略、目标和耐心。

为什么选择 Uniswap 作为定投工具的交易场所，即使它的手续费可能比其他交易所高？

Emptyman：选择 Uniswap 主要是因为它的流动性池子大，币价稳定，是一个比较稳妥的选择。我们不会选择那些流动性差或用户少的交易所。未来如果有更好的选择，比如在 Unit 上部署，可能会考虑使用。

利息是怎么来的？

Q： 首先我们现在的项目是没有帮大家进行复收，也没有帮大家去把它进行放贷。

在之后的定投项目中，如果用户投入较多资金并愿意进行长期定投，比如定投比特币（BTC），我们计划在第二阶段将这些资金放入去中心化金融平台 Aave 中，以产生额外的利息收入。除了这种方式，我们不提供其他形式的收益来源，主要是通过放贷来获得利息。定投是一种长期投资策略，最初由一位名人提倡，他建议定期投资纳斯达克指数。这位名人通过每周投入一定金额购买纳斯达克指数，长期下来，他的投资表现超过了众多基金经理。因此，定投逐渐成为金融界广泛认可的投资方法。

最初，我们发现区块链上缺乏定投工具，多数定投活动都在中心化软件中进行。我们的产品设计初衷是帮助用户实现他们自己难以坚持的定投计划。用户只需将资金存入合约并设定时间，我们就会定期购买指定数量的资产，如每周购买 100 个单位的比特币。这种定投策略没有复杂的启动策略，而是简单按照时间周期执行，已被证明成功率很高。

未来，我们计划扩展合约功能，允许用户定投更多品种，如 OPI。目前，我们专注于提供 BTC 定投，因为它的确定性高。定投完成后，用户可以自由决定是否卖出，以培养良好的投资习惯。定投通过时间加权平均成本，降低了市场波动带来的风险。

定投是否按照当时的市场价购买，能否选择特定的价格进行购买

Q：定投的本质是按照固定的时间周期进行投资，而不是基于价格。如果要根据价格来决定是否购买，那就不叫定投了。定投的目的是在一个较长的时间段内，按照设定的时间定期投资，而不是在特定的价格点进行购买。

当前的合约并不支持用户设定特定的购买价格。用户只能在设定的时间点进行购买，而价格会根据当时的市场价格来确定。举例来说，如果这周一比特币的价格是 6 万 8，下周一是 6 万 3，再下周一是 7 万，再下周一是 6 万 5，那么在这些设定的时间点，系统会自动按照市场价格购买。通过这种方式，如果用户定投一个月或两个月，他们的平均购买价格会比一次性购买时的价格波动小很多，因为定投可以平滑价格波动。

这个工具是如何帮助我进行加密货币定投，它与手动操作相比有何优势，能否保证盈利，以及它的收益率如何？

Emptyman：这个工具通过自动化的方式帮助用户在设定的时间和金额上进行加密货币的定投，减少了手动操作的麻烦，并且相较于直接购买加密货币，手续费更低。它并不能保证盈利，因为任何投资都有风险，但定投策略可以在一定程度上分散风险，降低成本。根据历史数据，长期定投比特币的收益率可以达到 110% 以上，但这只是一个参考，实际结果可能会有所不同。

使用 CryptoDCA 进行投资的收益来源和分成比例是什么？平台方如何实现收益？资金安全如何保障？如果我不想继续定投，可以随时撤回资金吗？

Emptyman：使用 CryptoDCA 的收益主要来源于你购买的加密货币（如 ETH）的增值，可以通过分批买入并在价格上涨后卖出来获得收益。

平台方的收益主要来自于每笔交易的手续费，目前设定为 0.15%。资金安全方面，由于合约部署在区块链上，安全性较高。

可以随时取消或暂停定投计划，取消后资金会直接退回钱包。

CryptoDCA 的自动化有哪些优势，以及未来版本可能会增加哪些功能？

Emptyman：定投工具的优势在于简化了定投流程，使得用户不需要每天手动操作，降低了手续费（我们的手续费是 0.15%，而直接交易可能是 0.25%）。定投不仅仅是投资，也可以看作是一种储蓄计划。用户可以定期投入资金，让资金慢慢积累，同时利用加密货币市场的波动性来获取收益。

未来版本可能会增加更丰富的投资组合选择和参数设置的灵活性，以满足不同投资者的需求。我们希望建立一个类似于定投广场的平台，让用户可以分享和跟随他人的定投计划。同时，我们会增加定投参数的设置，让投资组合更加丰富。我们希望听到用户的声音，根据用户的需求在产品迭代中加入新功能，而不是盲目地添加。我们希望通过这种方式，让定投工具更加符合用户的实际需求，提供更好的用户体验。

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内容 | LXDAO

编辑 & 排版 | 环环

设计 | Daisy