Analyste : Malgré la Volatilité à Court Terme, le Marché Anticipe une Tendance Haussière pour Bitcoin au T2

25 avril, selon The Block, le marché des options Bitcoin montre un sentiment haussier significatif. Après l'expiration de 76,709 contrats d'options d'une valeur nominale de 7,2 milliards de dollars, le prix du BTC s'est stabilisé à 94 500 $, soit une augmentation de 2% par rapport au minimum de la veille.

Les données indiquent que le nombre de contrats haussiers (43,917) dépasse largement les contrats baissiers (32,793), avec un ratio put/call de 0,73 et un point de douleur maximum à 86 000 $. L'analyse du marché souligne que les contrats haussiers sont principalement concentrés à des prix d'exercice de 95 000 $ et 100 000 $, reflétant les attentes optimistes des investisseurs sur les tendances à moyen et long terme.

Les analystes de l'industrie déclarent qu'avec la percée de la zone de résistance des 90 000 $, le marché vise des niveaux de prix plus élevés. Les contrats expirant à la fin avril et en mai ont accumulé un intérêt ouvert significatif à des prix d'exercice de 95 000 $ et 100 000 $. Les données de Deribit montrent que les traders reportent leurs positions sur des contrats expirant le 30 mai et le 27 juin.

Les analystes croient que l'afflux accéléré de fonds dans les ETFs Bitcoin au comptant cette semaine sera un facteur clé pour soutenir le prix au-dessus de 90 000 $. Malgré le maintien d'une volatilité à court terme, le marché s'attend généralement à une tendance haussière pour Bitcoin au deuxième trimestre de 2025.

Le suivi de CryptoQuant montre la plus grande vague de retraits de BTC des échanges centralisés depuis 2023, avec le volume moyen de retraits sur 100 jours atteignant un sommet de deux ans. Les analystes considèrent cela comme un signe que le marché entre dans une phase de réaccumulation. Les données de Glassnode corroborent cette tendance, avec son "score de tendance d'accumulation" indiquant que l'intensité d'achat des grandes entités est revenue aux niveaux de décembre 2024 à janvier 2025.

L'indicateur suivi montre que lors de l'augmentation récente des prix, "les baleines ont continuellement accumulé", tamponnant efficacement la volatilité potentielle résultant de l'expiration des options. La volatilité implicite de Bitcoin a légèrement reculé le 25 avril, reflétant une attente de stabilité des prix sur le marché.