Trading sur marge

Qu'est-ce que le trading sur marge ?

Le trading sur marge consiste à utiliser des fonds empruntés à un tiers pour trader des actifs, ce qui permet aux traders d'augmenter leurs positions et d'accroître potentiellement leurs profits. Cette approche est largement utilisée sur différents marchés tels que les actions, les matières premières, le Forex et les cryptomonnaies.

Comment fonctionne le trading sur marge ?

Dans le cadre d'un trade sur marge, le trader met en gage une partie de la valeur totale de l'ordre, appelée marge. Le ratio d'effet de levier est la comparaison entre les fonds empruntés et la marge du trader. Par exemple, avec un effet de levier de 10:1, un investissement de 10 000 dollars permet une transaction de 100 000 dollars. Les ratios d'effet de levier diffèrent selon les marchés et les plateformes. Par exemple, les marchés boursiers peuvent offrir un effet de levier de 2:1, tandis que les marchés crypto peuvent offrir un effet de levier allant jusqu'à 125:1.

Processus de trading sur marge

Début d'un trade sur marge : les traders déposent du collatéral sur un compte de marge, le dépôt initial déterminant l'effet de levier maximal disponible.

Positions long et short : les traders ont la possibilité de prendre des positions long (en anticipant une augmentation du prix de l'actif) ou des positions short (en anticipant une diminution du prix).

Collatéral et liquidation : les actifs du compte sur marge servent de collatéral. En cas d'évolution défavorable du marché, le courtier peut émettre un appel de marge, ce qui nécessite des fonds supplémentaires pour éviter la liquidation. Le fait de ne pas répondre à cet appel peut entraîner la vente automatique des actifs pour couvrir les pertes.

Avantages et inconvénients

Avantages

- Profits amplifiés : possibilité d'obtenir des rendements plus élevés grâce à des positions plus importantes.

- Diversification : aptitude à ouvrir plusieurs positions avec un capital relativement faible.

- Entrée rapide sur le marché : facilité d'ouverture de positions sans avoir à transférer de grandes quantités d'argent.

Inconvénients

- Pertes augmentées : possibilité que les pertes dépassent l'investissement initial.

- Risque élevé : une plus grande exposition au marché augmente le risque de pertes substantielles.

- Volatilité du marché : dans le cas des cryptomonnaies en particulier, une forte volatilité peut entraîner des pertes rapides.

Types de comptes de marge

Deux types de comptes de marge sont couramment utilisés dans le trading :

Marge isolée : ce type de compte ne met de côté qu'une partie spécifique des fonds pour chaque transaction, ce qui limite les pertes potentielles à ce montant. Pour maintenir une position, un suivi plus étroit est nécessaire, et des ajustements manuels peuvent être nécessaires si des fonds supplémentaires sont requis.

Marge croisée : avec ce compte, la totalité du solde du compte est utilisée comme collatéral pour toutes les transactions. Les bénéfices d'une position peuvent compenser les pertes d'une autre, réduisant ainsi le risque de liquidation. Cependant, le risque de perte totale augmente si plusieurs positions chutent simultanément.