Guía para principiantes de Bitget: ¿Cómo evitar la liquidación en el trading de futuros?

¿Qué es la liquidación de futuros?

La liquidación se produce cuando el margen de tu Cuenta de Futuros ya no es suficiente para cubrir tus pérdidas en el trading de futuros. Para evitar más pérdidas, la plataforma cierra forzosamente la posición, lo que puede provocar que el balance de la cuenta caiga a cero. Esto suele ocurrir cuando la volatilidad del mercado es elevada, especialmente cuando se usa un apalancamiento excesivo o se gestiona mal el riesgo.

Ejemplo:
El usuario A tiene un capital de $10,000 y abre una posición en long de 10x en Bitcoin (equivalente a comprar $100,000 en BTC). Precio de Bitcoin: $30,000

Proceso de liquidación:

1. Bitcoin cae a $27,000 (un 10% menos).

2. Con un apalancamiento de 10x, la pérdida del usuario A alcanza el 100% del capital ($100,000 × 10% = $10,000).

3. El exchange liquidará la posición: los $10,000 del usuario A desaparecen por completo.

4. Si el precio sigue bajando, el exchange puede incluso perder parte de los $90,000 que prestó (déficit de garantía).

¿Por qué es tan común la liquidación en el trading de futuros?

El motivo principal son las oscilaciones imprevistas de los precios que hacen que tu margen caiga por debajo del nivel requerido, lo que desencadena la liquidación. El apalancamiento amplifica no solo tus ganancias potenciales, sino también tus pérdidas potenciales: incluso un pequeño movimiento adverso puede acabar rápidamente con tu capital y llevarte a la liquidación. Causas comunes de liquidación:

1. Apalancamiento excesivo

￮ Ejemplo: Compras BTC con un apalancamiento 10x utilizando el 10% de tu inversión total como margen. Una caída del precio del 10% conduce a la liquidación inmediata.

￮ Problema: El elevado apalancamiento deja muy poco margen para las fluctuaciones de los precios; incluso los movimientos más pequeños pueden desencadenar la liquidación.

2. No definir un stop loss

￮ Ejemplo: Vas en long en ETH y el precio comienza a caer, pero no estableces un stop loss. El precio sigue desplomándose y tu margen se agota, lo que lleva a la liquidación.

￮ Problema: El mercado no siempre repunta. Esperar ciegamente un repunte puede conducir a pérdidas incontrolables.

3. Aumento de las posiciones con ganancias no realizadas

￮ Ejemplo: BTC sube de $50,000 a $60,000 y sigues aumentando tu posición en long. Cuando el precio baje a $58,000, tu margen pronto quedará anulado, lo que desencadenará la liquidación.

￮ Problema: Aumentar las posiciones en función de las ganancias no realizadas también eleva tu precio de liquidación.

¿Cómo evitar la liquidación?

Evitar la liquidación requiere estrategias de trading inteligentes y una sólida gestión de riesgos. Aquí encontrarás algunos consejos prácticos:

1. Controla el apalancamiento
El riesgo de liquidación aumenta directamente con el apalancamiento. Cuanto mayor sea el apalancamiento, mayor será la posibilidad de liquidación.

• Ejemplo: Con $10,000 de capital y un apalancamiento 5x (20% de la inversión total como margen), abres una posición en long de BTC de $50,000.

￮ Si Bitcoin sube un 20%, las ganancias serán del 100% ($10,000).

￮ Si el precio cae un 20%, se perderá todo el capital. Un nuevo descenso activará la liquidación.

• Sugerencia: Los principiantes deben utilizar un apalancamiento bajo. Mantén tu margen en el 10% o más para permitir un mayor movimiento de los precios.

2. Define el stop loss
En los mercados volátiles, incluso un apalancamiento bajo puede provocar la liquidación. Un stop loss es clave para gestionar el riesgo.

• Finalidad: El stop loss cierra automáticamente una posición para limitar las pérdidas. Por ejemplo:

￮ Compras BTC a $10,000 y estableces un stop loss a $8,000: Un descenso del 20% activa la orden de venta.

• Nota: La configuración de stop loss no puede ayudar completamente a evitar la liquidación (especialmente en caídas bruscas con deslizamiento), pero reduce significativamente el riesgo.

• Consejo: Calcula siempre la pérdida máxima que puedes permitirte antes de abrir una posición y mantenla.

En resumen: Apalancamiento bajo + stop loss estricto = estrategia básica para evitar la liquidación

Cómo gestionar los fondos

La gestión de fondos es un método ampliamente reconocido para ajustar el tamaño de las posiciones con el fin de reducir el riesgo y maximizar al mismo tiempo el potencial de crecimiento de una cuenta de trading. Una buena gestión de los fondos es clave para evitar la liquidación. Aquí tienes algunas sugerencias:

• Asignación del riesgo: El riesgo de cada transacción debe controlarse entre el 5% y el 10% de los fondos de la cuenta. Por ejemplo, con una cuenta de 10,000 USDT el riesgo de cada transacción no puede superar los 500–1,000 USDT.

• Diversificación: Evita invertir todos tus activos en una sola posición para mitigar el impacto de las fluctuaciones de un solo mercado.

• Revisiones periódicas: Analiza periódicamente tu historial de trading para afinar el uso del apalancamiento y el tamaño de las posiciones.

Ejemplo:

El usuario B tiene $20,000 en la cuenta y divide los fondos en cuatro partes: $5,000 cada una en BTC, ETH y otros activos. Aunque se liquide la posición en BTC, el 75% de los fondos no se verán afectados y estarán disponibles para futuros trades.