نبذة حول آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) وآلية عملها

[الوقت المقدّر للقراءة: 3 دقائق]

توضح هذه المقالة آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL)، وهي آلية لإدارة المخاطر تُستخدم في تداول العملات المشفرة لحماية استقرار السوق أثناء التقلبات الشديدة. حيث تُستخدم آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) بصورةٍ شائعة في تداول المشتقات للتعامل مع الحالات التي لا يُمكن فيها تصفية صفقة المتداول بسعر أفضل من سعر الإفلاس، مما يضمن تقليل مخاطر الطرف الآخر.

تعريف آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) وأسباب ظهورها

إنّ آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) هي آلية لإدارة المخاطر تستخدم في تداول العقود الآجلة للتعامل مع الصفقات التي تمت تصفيتها ولا يُمكن حلها بالكامل من خلال أوامر السوق أو صندوق التأمين. حيث إنه خلال فترات التقلبات الشديدة في السوق، قد تتجاوز خسائر التصفية الضمانات المودعة من قبل المتداول الذي تمت تصفية صفقته. وعند حدوث هذا مع عدم كفاية صندوق التأمين لتغطية العجز، تتدخل آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) لضمان استقرار السوق.

تعمل آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) عن طريق تحويل الصفقة التي تمت تصفيتها إلى المتداولين المربحين بناءً على تصنيفات الرافعة المالية والربحية الخاصة بهم. وهذا يضمن تغطية مثل هذه الصفقات بكفاءة، مع الحفاظ على العدالة والاستقرار داخل النظام التجاري.

آلية عمل آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL)

1. تشغيل آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL): تُستخدم آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) عند تصفية صفقة المتداول ولا يُمكن الوصول إلى سعر الإفلاس بسبب عدم كفاية سيولة السوق أو التقلب الشديد.

2. نظام الترتيب: يُصنف ترتيب المتداولين بناءً على استخدام الرافعة المالية والربحية غير المحققة. وتُعطى الأولوية للصفقات ذات الرافعة المالية الأعلى وتلك ذات الأرباح غير المحققة الأعلى للتخفيض التلقائي للرافعة المالية.

3. آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL): يقوم النظام تلقائيًا بتخفيض الصفقات من المتداولين على الجانب الآخر من السوق لتعويض المخاطر.

4. إشعار الصفقات: يتلقى المتداولون المتأثرون إشعارًا يوضح بالتفصيل المبلغ المخفض والصفقة المتبقية والسعر الذي حدثت به التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL).

كيفية التحقق من آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) على موقع Bitget الإلكتروني

1. انتقل إلى قسم تداول العقود الآجلة.

2. في علامة تبويب الصفقات، ابحث عن شريط مؤشر آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) بجوار الصفقات المفتوحة.

3. يعرض شريط مؤشر التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) ترتيبك الحالي:

• أخضر: احتمالية منخفضة للتخفيض التلقائي للرافعة المالية.

• أحمر: احتمال كبير للتأثر بالتخفيض التلقائي للرافعة المالية.

بعد تشغيل آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) سيتلقى المستخدمون إشعارات بالبريد الإلكتروني تحتوي على تفاصيل حول الصفقات المتأثرة والأسعار التي تم بها تنفيذ آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL). بالإضافة إلى ذلك، يُمكن للمستخدمين الانتقال إلى صفحة سجل المعاملات على Bitget لمراجعة أوامر محددة تحمل علامة «التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL)» للحصول على تحليل مفصل للتعديلات.

كيفية تقليل مخاطر التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL)

• خفض الرافعة المالية الخاصة بك:
الرافعة المالية العالية تزيد من أولوية ترتيبك ضمن التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL). واعلم أنّ استخدام الرافعة المالية المعتدلة يقلل من هذه المخاطر.

• تنويع الصفقات:
انشر صفقاتك عبر أسواق متعددة لتقليل تأثير التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) على صفقة واحدة.

• مراقبة مؤشرات التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL):
تحقق بانتظام من شريط مؤشر التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) لتتبع ترتيبك وتعديل استراتيجيتك إذا كنت في المنطقة الحمراء.

• استخدام أدوات إدارة المخاطر
يجب عليك تعيين أوامر وقف الخسارة وإدارة أحجام الصفقات لتجنب الظهور المفرط.

الأسئلة الشائعة

1. ما الذي يؤدي إلى التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL)؟
يتم تشغيل آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) عندما لا يُمكن إغلاق صفقة تمت تصفيتها بسعر الإفلاس بسبب ظروف السوق مثل انخفاض السيولة أو التقلب الشديد.

2. كيف تؤثر آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) على الصفقات المفتوحة؟
إذا تم تصنيف صفقتك بناءً على التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) وفقًا للرافعة المالية والربحية غير المحققة، فقد يتم تخفيض صفقتك جزئيًا أو كليًا لتغطية الصفقة الذي تمت تصفيتها.

3. كيف أعرف ما إذا كان التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) يؤثر على الصفقات؟
ستتلقى إشعارًا يوضح بالتفصيل المبلغ المخفض والصفقة المتبقية والسعر الذي تم به تنفيذ آلية التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) .

4. هل يُمكن منع الصفقة من التأثر بالتخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL)؟
يُمكنك تقليل مخاطر التأثر بالتخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) باستخدام رافعة مالية أقل والحفاظ على هامش كافٍ وتجنب ظروف السوق شديدة التقلب.

5. هل التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) هو نفس التصفية القسرية؟
لا، التخفيض التلقائي للرافعة المالية (ADL) هو آلية منفصلة يتم تفعيلها فقط عندما لا يُمكن إغلاق الصفقة التي تمت تصفيتها بالكامل من خلال عملية التصفية العادية. فهي بمثابة الملاذ الأخير للحفاظ على استقرار السوق.

إخلاء المسؤولية والتحذير من المخاطر

تُعد جميع دروس التداول التي تقدمها Bitget مُعدّة للأغراض التعليمية فقط ولا ينبغي اعتبارها نصيحة مالية. كما أنّ الاستراتيجيات والأمثلة التي تمت مشاركتها هي لأغراض توضيحية وقد لا توضح ظروف السوق الفعلية. وينطوي تداول العملات المشفرة على مخاطر كبيرة، بما في ذلك الخسارة المحتملة لأموالك. مع التأكيد أنّ الأداء السابق لا يضمن النتائج المستقبلية. لذا، عليك دائمًا إجراء بحث شامل وفهم المخاطر التي تشتمل عليها. وتُعد منصة Bitget غير مسؤولة عن أي قرارات تداول يتخذها المستخدمون.